اغلب مفسران مالی در مورد ارتباط قیمت طلا با ارزهای مختلف و جفت ارز صحبت می کنند. با این حال, برای بسیاری از معامله گران و ناظران, ممکن است جالب باشد برای پیدا کردن هر ارز به قیمت نقره گره خورده است.
هر معامله گر فارکس یا ناظر بازار به طور کلی حتی با تجربه نسبتا کم به خوبی از این واقعیت مطلع است که دلار نه تنها با قیمت نقره بلکه به طور کلی با قیمت کالاها همبستگی منفی دارد. دلیل این امر این است که بیشتر تجارت جهان با این کالاها به دلار نقل می شود.
در نتیجه وقتی دلار در برابر سایر ارزهای اصلی قدردانی می کند در بسیاری از موارد نیز تاثیر منفی بر قیمت کالاها دارد. برعکس نیز صادق است. در دوره ضعف دلار قیمت فلزات گرانبها برخی از دستاوردهای عظیم در بازار ساخته شده اند.
با این حال, در این مرحله, برخی از مردم ممکن است درخواست سوالات بسیار منطقی: چگونه در مورد موارد همبستگی مثبت? هر ارز است که رابطه مثبت با قیمت نقره ای وجود دارد?
خوب, به منظور پاسخ به این سوالات, شایان ذکر است که استرالیا نه تنها یکی از بزرگترین تولیدکنندگان طلا در جهان, بلکه این کشور تولید حجم عظیمی از نقره و همچنین. بنابراین وقتی قیمت نقره افزایش می یابد شرکت های معدنی محلی توانایی افزایش سود و سود خود را دارند. دولت استرالیا نیز به دلیل افزایش مالیات از این تحولات سود می برد.
در واقع بلومبرگ استرالیا پرت نعناع فروش 1.74 میلیون اونس نقره بالاترین سطح از مارس 2013.
مقایسه نمودارهای دلار استرالیا / دلار و اکساگ/دلار
با توجه به کسانی که حقایق مورد بحث در بالا, منطقی صحبت کردن نرخ ارز دلار استرالیا باید به قیمت نقره گره خورده است. حال برای بررسی صحت این بیانیه اجازه دهید دو نمودار زیر را با هم مقایسه کنیم. نمودار اول عملکرد قیمت دلار استرالیا/دلار در 15 سال گذشته را نشان می دهد:
حال اجازه دهید این را با نمودار هفتگی هفتگی/دلار مقایسه کنیم که همان دوره را پوشش می دهد:
همانطور که ما می توانید از نمودار بالا را ببینید, در طول تابستان 2005, قیمت نقره ایستاده بود نزدیک به 6 6.80 سطح. همزمان نرخ ارز جفت دلار استرالیا / دلار در حدود 0.75 دلار معلق بود.
از جولای 2005 تا پایان جون 2008 قیمت هر دو از کسانی که اوراق بهادار برخی از سود سازگار ساخته اند. در این دوره دلار استرالیا در برابر دلار قدردانی کرد و به سطح 0.97 دلار رسید که بسیار نزدیک به سطح برابری است. همزمان قیمت نقره نیز به طور پیوسته افزایش یافته و در نهایت تا جون 2008 به مرز 19 دلار رسیده است.
بدون شک می توان گفت که درجه قدردانی از این دو دارایی واقعا چشمگیر است. با این حال, در هر دو مورد, این بازار گاو نر طولانی توسط یک اصلاح تیز به دنبال داشت. پس از 3 ماه کاهش مداوم در اواخر اکتبر 2008 دلار استرالیا کاهش یافته است تمام راه را به level 0.62 سطح. این در واقع جای تعجب است که ارزش 3 سال از دستاوردهای است فقط در یک ماده از بین برود 3 ماه ها.
این امر با کاهش قیمت نقره نیز همراه بود. در همان دوره قیمت دلار به 9 دلار کاهش یافت که از اوایل سال 2006 تاکنون دیده نشده است.
با وجود این تحولات از دسامبر 2008 قیمت نقره شروع به بهبود می یابند و بسیج برای بیش از بعدی 2 سال رفتن به عنوان بالا به عنوان level 48 سطح مارس 2011. دلار استرالیا نیز به میزان قابل توجهی قدردانی کرد و سرانجام برای اولین بار در دو دهه گذشته بر سطح برابری غلبه کرد و به سطح 1.10 دلار رسید.
از ماه مه 2011 هر دوی این دارایی ها روند نزولی بلند مدت خود را شروع کردند. پس از سال ها ضرر و زیان ثابت, قیمت نقره کاهش یافت و تمام راه را به level 12 سطح. دلار استرالیا نیز در برابر دلار افت کرد و در نهایت تا مارس 2020 به مرز 0.57 دلار کاهش یافت.
سرانجام, از مارس 2020, هر دو از این دارایی اظهار داشت برای بازیابی و ایجاد برخی از دستاوردهای قابل توجه. قیمت نقره در حال حاضر به سطح 22.50 دلار افزایش یافته است در حالی که دلار استرالیا نیز به 0.71 دلار بازگشت. در نتیجه, در اینجا ما ممکن است با روند صعودی دیگری برای قیمت نقره و نرخ ارز برای دلار استرالیا برخورد.
همبستگی بین قیمت طلا و نقره
همانطور که ما می توانید از تجزیه و تحلیل نمودار بالا و رفتن را از طریق اقدام قیمت گذشته را ببینید, به نظر می رسد روشن است که درجه بسیار از یک همبستگی مثبت بین دلار استرالیا و قیمت نقره وجود دارد.
اما این لزوما به این معنی نیست که همیشه سود و زیان یکسانی را تجربه می کنند یا در 100% مواقع در یک جهت حرکت می کنند. مثلا, ما می توانیم یک درجه خاصی از واگرایی بین دلار استرالیا و قیمت فلزات گرانبها در طول نیمه دوم متوجه 2019. این بیشتر به دلیل کاهش مکرر نرخ بهره توسط بانک مرکزی استرالیا بود که باعث تضعیف دلار استرالیا شد. با این حال, از ماه مارس 2020, درجه بالایی از همبستگی بین این دارایی ها ترمیم شده است.
چیز دیگری که ما می توانیم از این نمودارها متوجه شویم این است که دلار استرالیا/دلار و دلار استرالیا/دلار به طور معمول روند طولانی مدت را تجربه می کنند که گاهی اوقات رویداد بیش از 2 سال طول می کشد. از این رو, ممکن است که این روند رو به بالا جدید ممکن است در حالی که برای گذشته.
بدیهی است که بازار قدیمی ماکسیم: 'عملکرد گذشته عملکرد بعدی را تضمین نمی کند', هنوز هم در اینجا نیز صدق می کند. اما واقعیت این است که از زمان شیوع کووید-19 همه بانک های مرکزی بزرگ جهان نرخ خود را به 0.25 درصد یا حتی پایین تر کاهش داده اند. از تجربه گذشته می دانیم که سیاست گذاران در افزایش نرخ ها بسیار کند عمل می کنند.
بنابراین به نظر می رسد بسیار محتمل است که در بقیه سال های 2020 و 2021 نرخ بهره واقعی ارزهای اصلی جهان همچنان در قلمرو منفی باقی بماند. بنابراین این قطعا می تواند منجر به افزایش بیشتر قیمت فلزات گرانبها شود. در نتیجه به نظر می رسد دلار استرالیا موقعیت خوبی برای بهره مندی از این روند صعودی احتمالی دارد.
